Gazprom je postao najvrjednija tvrtka u Rusiji. Promocije Ambicija ili nagodba
Proizvodnja prirodnog plina u Rusiji već je neko vrijeme jedno od najprofitabilnijih područja. Čitav teritorij zemlje prepun je naslaga ovog resursa. Plin proizvodi transnacionalna korporacija Gazprom. Postoji nekoliko drugih malih tvrtki, ali one su povezane s Gazpromom i ne provode odvojene aktivnosti od njih.
O zabrinutosti
Gazprom je najveća organizacija na svijetu za proizvodnju, preradu i prodaju plina svim segmentima stanovništva. Uz djelatnosti vezane za proizvodnju plina, tvrtka se bavi i sljedećim:
- proizvodnja nafte;
- prodaja goriva među stanovništvom;
- izvoz resursa u druge zemlje.
Uz to, Gazprom je vlasnik najvećih rezervi prirodnog plina: udio cijelog svijeta iznosi 16,9%, u Ruskoj Federaciji - 60%.
Ovoj tvrtki pripadaju i magistralni plinovodi u Rusiji. A opskrba plinom u druge zemlje također se vrši premještanjem resursa kroz cijevi Gazproma.
Prema podacima objavljenim na internetskim stranicama organizacije, može se reći da je sve čemu tvrtka teži pravovremeno i u dovoljnoj mjeri osigurati svojim potrošačima plin, a uz to i poštivanje međuvladinih sporazuma i ne dopuštanje sumnji u njegovu pouzdanost.
No, konačni cilj Gazproma je ući u svjetsku arenu kao globalna tvrtka.
Jesu li dionice grupe popularne?
Kao što znate, plinski div je vrlo popularan među stanovništvom. Dionice Gazproma najatraktivnija su opcija kapitalnog ulaganja. Država je također među dioničarima, dok zauzima prvo mjesto.
Državna tvrtka Rosneftegaz također je otkupila dio dionica Gazproma. Zahvaljujući ovoj akciji država je postala vlasnik kontrolnog udjela, što iznosi 50,002%.
Sudeći prema potražnji za dionicama, više neće biti iznenađujuće što se Gazprom nalazi među deset najboljih u ocjenama najvećih korporacija na planetu. S druge strane, prema novinaru Bloomberga Andersu Aslandu, "Nijednom većom tvrtkom na svijetu ne upravlja se tako nesposobno kao ruskim Gazpromom."
Kakva su predviđanja bila do 2015.?
Uzimajući u obzir razvoj djelatnosti proizvodnje plina od početka rada Gazproma, dioničari su bili uvjereni da će ova tvrtka uvijek imati vrijednost. Primjerice, tijekom 2005. godine cijena dionica porasla je strahovitom brzinom. Kapitalizacija Gazproma promijenila se tijekom godina samo u pozitivnom smislu. Značajna je bila i 2006. godina jer je ove godine korporacija ušla u prvih deset najboljih
Tržišna kapitalizacija Gazproma u 2007. godini iznosila je oko 300 milijardi dolara. Nitko nije sumnjao u monumentalnog plinskog diva. Glavni menadžer namjeravao je provesti svoje planove, koji su uključivali još veću kapitalizaciju tvrtke (Gazprom).
Bio je najuspješniji za korporaciju. Tada je uočena maksimalna kapitalizacija "Gazproma", koja je iznosila 365,1 milijardu dolara.
Korporacija je teško pogođena 2014. godine. Nemiri u Ukrajini doveli su do smanjenja upotrebe među ukrajinskim građanima. Zemlje su učinkovito raskinule sporazum o opskrbi gorivom.
Po tim događajima moglo bi se suditi o početku pada plinskog diva, jer je Ukrajina kupovala oko 10% resursa koje je isporučila Rusija.
Što se dogodilo s Gazpromom 2015. godine?
Bila je ovo loša godina za korporaciju. Tijekom nekoliko mjeseci kapitalizacija je pala, a Gazprom je vrijedio nešto više od 40 milijardi dolara. Troškovni konkurenti, odnosno Sberbank i Rosneft, poskupjeli su, dok se plinski div sve više naginjao.
Ipak, u vrijeme 2015. godine korporacija je bila vodeća u ocjeni na temelju podataka Moskovske burze.
Ako analiziramo kakva je bila kapitalizacija Gazproma od 2014. do 2015., dinamika tijekom godina pokazat će pad od čak 20%. Takvi brojevi za godinu dana mogu signalizirati vrlo krhku poziciju tvrtke.
Sukladno tome, smanjila se i sama proizvodnja plina. Proizvodnja je pala na 414 milijardi kubika. Te su brojke najniže, a kapacitet Gazpromove opreme dizajniran je za velike razmjere.
Natjecanje: Gazprom - Rosneft
Kao što znate, konkurenti čak i politički pokušavaju utjecati na napredak koncerna. Potpredsjednik Rosnjefta založio se za ukidanje izvoznog monopola Gazproma. Također je bilo zahtjeva od rivala da se plinski div podijeli na male tvrtke.
Uz to, sudeći po tome koliko je sada konkurentna kapitalizacija, Gazprom bi mogao biti svrgnut s prvih pozicija na svjetskom tržištu.
U travnju 2016. godine trgovanje na Londonskoj burzi prvi je put podiglo Rosneft na višu razinu. Kapitalizacija se također povećala, dok je Gazprom zaostao za 18 milijuna dolara.
Dionice Gazproma naspram dionica Sberbanke
Nije samo Rosneft utjecao na pad korporacije. Krajem kolovoza 2016. godine redovne dionice Sberbanke iznenada su premašile kapitalizaciju dionica Gazproma.
Dvije najveće korporacije u Rusiji sukobile su se na Moskovskoj burzi. Kapitalizacija Sberbanka iznenada je premašila vrijednost Gazproma za više od 100 milijardi rubalja. A to je daleko od limita, posebno s obzirom na trenutnu deprecijaciju dionica Gazproma.
Po čemu se 2016. istaknula za plinsku korporaciju?
Kao što je gore spomenuto, konkurenti u deviznom trgovanju počeli su postupno vršiti pritisak na koncern, desetkovan događajima iz 2014. Tijekom sedam godina (od 2008. do 2015.) kapitalizacija se smanjila gotovo deset puta, Gazprom je gubio svoje pozicije na svjetskim burzama.
Čudno, unatoč očajničkoj borbi s rivalima, korporacija je uspjela podići vrijednost na aukciji na gotovo 100 milijardi dolara. Naravno, kada se uspoređuju maksimalni i današnji rezultati, to još uvijek nije dovoljno.
Dugo se može postaviti pitanje negativnog odnosa potencijalnih dioničara prema Gazpromu. Jedno je jasno: predviđanja razvoja korporacije za 2017. prilično su razočaravajuća.
Koji je rizik od bankrota Gazproma?
Za početak ne smijemo zaboraviti da je korporacija trenutno zauzeta izgradnjom plinovoda duljine dvije i pol tisuće kilometara. Cijena takve gradnje iznosi oko trideset milijardi eura. Uz to, izgradnja novih plinovoda dovodi Rusiju samo do ogromnih troškova i smanjuje količinu proizvodnje goriva.
Također, Gazprom se kladio na povećanje izvoznih cijena za tranzit plina. Prema stručnjacima, ovaj je korak nepromišljen i može dovesti do propasti tvrtke. Kupac uvijek traži jeftiniji, skupi proizvod iste kvalitete ne izaziva želju za kupnjom.
Ako plinski div doista bankrotira, više od četiristo tisuća ljudi riskira bez posla. Cijene plina za stanovništvo i poslovanje općenito skočit će do nevjerojatnih. Unatoč činjenici da je Rusija najbrojnija zemlja s nalazištima plina, još uvijek može ostati bez ovog goriva.
Reakcija predsjednika Vladimira Vladimiroviča Putina na opasku o padu korporacije može se smatrati čudnom. Smatra da u ovoj činjenici nema apsolutno ništa opasno, usredotočujući se na odsutnost alternative prirodnom plinu.
Problem također postoji u negativnom utjecaju poteškoća Gazproma na državni proračun. Zapravo, više od deset posto financijskog stanja zemlje osiguravalo je prihod korporacije. A cjelokupni naftni i plinski arsenal uglavnom je četrdeset posto. S mogućim bankrotom Gazproma, postoji ogroman rizik za stabilnost državnog gospodarstva u cjelini. Da bi se pripremili za moguće probleme, sada je potrebno revidirati gospodarski tijek zemlje.
Čak i ako uzmemo u obzir kakva je bila kapitalizacija Gazproma tijekom godina i čvrsto procijenimo situaciju na temelju činjenica, nemoguće je predvidjeti točan razvoj situacije.
Dionice Gazproma u utorak su postale lider rasta među ostalim plavim čipovima. Kapitalizacija tvrtke porasla je za 100 milijardi rubalja. Razlog za takvu pozitivnu dinamiku bila je izjava ruskog predsjednika Vladimira Putina da su dionice tvrtke podcijenjene. Uz to, pažnju investitora prema vrijednosnim papirima privukao je potencijalni porast dividendi - do 50% neto dobiti prema MSFI-jevima. Stručnjaci vjeruju da bi se rast dionica Gazproma mogao nastaviti i narednih dana. Međutim, sumnjaju da će to biti dugotrajno.
Lokomotiva jučerašnjeg rasta na burzi bile su vrijednosnice Gazproma, koje su dodale oko 3% cijene. Uoči Vladimira Putina rekao je da su vrijednosni papiri holdinga, koji u posljednje vrijeme zaostaju za tržištem, "podcijenjeni". Gazprom je očito podcijenjen, to je apsolutno očita činjenica. Još ga nećemo prodati, a to je zbog osobitosti ruskog gospodarstva, socijalne sfere i ruskog energetskog sektora ”, rekao je Vladimir Putin u intervjuu za Bloomberg.
Agencija je podsjetila da je prihod plinskog monopola u proteklom desetljeću iznosio više od jednog bilijuna američkih dolara, ali istodobno se tržišna kapitalizacija smanjila za više od 80% u dolarskim iznosima usred rastuće proizvodnje plina iz škriljevca u Sjedinjenim Državama, stagnacije gospodarstava najvećih europskih klijenata te tvrtke i pada cijena za ulje.
Vladimir Putin također je napomenuo da ga ne brinu citati te tvrtke, napominjući stabilnost Gazproma kao državne brige i njegovu središnju ulogu u društveno-ekonomskom životu zemlje. Uz to, naglasio je da tvrtka povećava izvoz u Europu, koja trenutno smanjuje vlastitu proizvodnju, i gradi prvi plinovod do Kine. A prognoza za rast globalne potražnje za plinom i dalje je dobra. "Znamo što je Gazprom, što vrijedi i što će koštati", rekao je ruski predsjednik.
Ulagači su se sjetili dionica Gazproma. Kapitalizacija nacionalnog blaga porasla je za 3%, odnosno 100 milijardi rubalja, na 3,3 bilijuna rubalja. Od 2009. većina ruskih vrijednosnih papira, uključujući Sberbank, Rosneft, MTS, Bashneft, eksponencijalno je porasla. Istodobno, dionice Gazproma već sedam godina "obilježavaju vrijeme" na razinama od 130-160 rubalja “, rekao je Roman Tkachuk, viši analitičar u Alpariju.
Prema njegovim riječima, za to su nesumnjivo bili objektivni razlozi - pad tečajnih cijena plina (u 2008. su pale 2-3 puta i od tada nisu porasle), dugotrajni pregovori o opskrbi plina Kinom i veliki investicijski troškovi.
Jučerašnja izjava Vladimira Putina o podcjenjivanju Gazproma i potencijalnom povećanju dividende natjeraju investitore da pogledaju ovaj papir i mogu postati pokretači njegovog rasta, - napomenuo je Roman Tkachuk.
Podsjetit ćemo, jučer je postalo poznato da je Ministarstvo financija Rusije izradilo nacrt uredbe o uvođenju neodređene norme kojom se državne tvrtke obvezuju na isplatu dividende u iznosu od najmanje 50% neto dobiti prema MSFI-jevima.
- Gazprom je podcijenjen ne samo u odnosu na zapadne kolege, već i na rusko tržište. Indeks najvećih tvrtki na moskovskoj burzi MICEX10 porastao je za 15% od početka godine, dok je rast dionica Gazproma u istom razdoblju jedva mogao premašiti 3%. Istodobno, tvrtka pokazuje tri mjeseca zaredom stabilnu neto dobit po MSFI-ju - kaže Dmitrij Lukašov, analitičar u IFC Markets.
Primijetio je da dionice Gazproma sada trguju po apsurdno niskom omjeru P / E od 3,1.
Vjerujem da su glavni razlog tome politički rizici povezani s uvjetima trećeg energetskog paketa u EU. Ako se neke od njih izravnaju, tada se, po mom mišljenju, može računati na snažan rast kotacija Gazproma. Teško je sada odrediti određene razine cijena, ali dionice mogu poskupjeti za približno trećinu od trenutnih razina - smatra Dmitrij Lukašov.
Međutim, analitičarka TeleTrade Anastasia Ignatenko vjeruje da, osim "verbalnih intervencija", nema drugog razloga za rast dionica Gazproma.
Dionica je pala 2,64 puta nakon svojih vrhunaca u 2007. godini, što je čini možda najgorom dionicom blue-chip-a u posljednjem desetljeću. Gazprom već dugo treba reforme, posebno u pogledu korporativnog upravljanja, rekla je. Anastasia Ignatenko primijetila je da se papirom trguje po 140 rubalja, a stanku u tehničkoj slici treba očekivati \u200b\u200bsamo ako se prekorači razina od 142 rubalja.
Ali čak i u ovom slučaju, možemo razgovarati samo o prisutnosti špekulativnog potencijala za rast, da bi se pojavili signali srednjoročnog plana, cijena mora ići dalje od zone 165-170 rubalja, ni manje ni više, - misli ona.
Roman Tkachuk vjeruje da bi se rast dionica Gazproma mogao nastaviti i narednih dana. Prema njegovom mišljenju, trenutni cilj porasta vidi se na razini od 150 rubalja. Ako se potvrdi vijest o porastu dividende "plinskog monopola" i bude li napretka u pregovorima s Kinom, dionice bi se mogle popeti na 200 rubalja.
Ako se sjećate povijesti, tada su na vrhuncu 2008. godine dali 367 rubalja po dionici u Gazpromu “, prisjetio se.
Sergey Dushechkin, financijski stručnjak Analytica Online, slaže se da će se rast cijena dionica nastaviti neko vrijeme, no malo je vjerojatno da će biti dugoročan, jer pritisak prodavača neće nigdje nestati.
Gornja granica bilo kojeg novonastalog rasta bit će razine od 155-160 rubalja po dionici, što će biti prilično teško prijeći u trenutnoj ekonomskoj i političkoj situaciji. A postizanje gore navedenih vrijednosti također je pod velikim pitanjem, - zaključio je.
Dionice Gazproma pale su na atraktivnu razinu. Potencijal za smanjenje cijena plina je ograničen. Progresivna politika dividendi podržat će dionice.
Plan trgovanja:
Kupnja s razine od 208 rubalja. U svrhu 255 rubalja. Horizon do 9 mjeseci Prinos do 22,6% bez dividende.
Čimbenici iza:
Politika dividendi. Godine 2019. Gazprom je usvojio novu politiku dividendi prema kojoj će tvrtka doseći razinu plaćanja od 50% prilagođene dobiti do 2022. godine. Na kraju 2019. godine tvrtka će isplatiti 30% dobiti, a ove godine se možda neće prilagoditi za stavke koje smanjuju osnovicu za isplatu dividende. Na temelju tečaja rublja od 62 za dolar, tvrtka bi u srpnju 2020. mogla platiti oko 16,8 rubalja. U trenutnim cijenama to predstavlja 7,7% dividende. Takav prinos od dividende pomoći će zadržati kotacije od značajnog povlačenja.
Potencijal za smanjenje cijena plina je ograničen. Cijene plina približavaju se granici troškova za američke dobavljače LNG-a u Europi. Gazprom je na Dan investitora procijenio ovu razinu u rasponu od 120-125 dolara za tisuću kubičnih metara ili oko 3,2-3,5 dolara za MMBTU. U veljači su cijene nizozemskog čvorišta TTF pale ispod 3 dolara po MMBTU-u i ostaju ispod te oznake.
Cijene LNG-a u Aziji pale su na 2,1 USD po MMBTU u veljači, navodi Platts. Ova situacija na izvoznim tržištima za američke plinske tvrtke dovodi do još bržeg pada domaćih cijena za Henry Hub. Cijene NYMEX-a, vezane uz ovaj čvorište, najniže su od ožujka 2016., blizu 1,77 dolara po MMBTU-u. Za mnoge proizvođače plina takve su cijene bile na granici rentabilnosti (uzimajući u obzir nemonetarne troškove).
Izgledi za rast izvoza. Gazprom očekuje da će u sljedećih 3-5 godina, zbog smanjenja vlastite proizvodnje, potražnja za plinom u Europi rasti za 25-30 milijardi kubika godišnje. Ako Gazprom uspije zadržati svoj tržišni udio na 36%, tvrtka može očekivati \u200b\u200bnajmanje 1,3 milijarde dolara dodatnih prihoda, čak i po trenutnim niskim cijenama.
U sljedećim će godinama razina opskrbe Kine snagom Sibira rasti za oko 5 milijardi kubnih metara godišnje, što će također značajno povećati novčani tijek poslovanja Gazproma.
Zaštita od devalvacije rublje. Značajan dio prihoda Gazproma dolazi od izvoznih isporuka u stranoj valuti.
Tehnička slika. Dionice Gazproma probile su se na površini od 215-216 rubalja. i približio se donjoj granici kratkotrajnog kanala pada. Na dnevnim i tjednim kartama, oscilatori pokazuju značajnu pretjeranu prodaju.
Usporavanje globalne ekonomije i korekcija na svjetskim dionicama usred širenja koronavirusa.
Cijene plina u Europi dugo su se zadržale na trenutnim najnižim temperaturama (od šest mjeseci ili duže) usred oštre konkurencije s LNG-om.
Topla zima i svježe ljeto 2020
BCS broker
za 9
mjesecima prije
208,00 ₽
181,41 GBP
255,00 ₽
Ferrari
Plan trgovanja:
Kupujte od razine od 153,5 dolara s ciljem od 156,6 dolara za razdoblje od 7 dana. Potencijalna dobit od transakcije \u003d 2%. Ograničenje gubitka postavljeno na 147,4 USD
Čimbenici iza:
Dionice Ferrarija nepravedno su pale zbog sveopće panike na tržištima. Tvrtka posluje u luksuznom segmentu automobilske industrije i, čak i kratkoročno, bit će vrlo slabo pogođena krizom uzrokovanom koronavirusom;
Marža tvrtke je vrlo visoka, dug je nizak i posao neprestano raste;
Izvještavanje u posljednjim kvartalima bilo je bolje od očekivanja investitora;
Ferrari u svom segmentu tržišta automobila ima snažnu i uspješnu marku, jednu od rijetkih automobilskih tvrtki koja je neprestano povećavala svoje financijske performanse i kapitalizaciju.
Negativna pozadina vijesti.
Grafikon cijena Ferrarija (RACE):
VK: https://vk.com/bot_bcs
za 7
dana prije
153,50 $
152,57 $
156,60 $
Netflix
Plan trgovanja:
Kupujte od razine od 374,00 dolara s ciljem od 381,5 dolara za razdoblje od 7 dana. Potencijalna dobit trgovine \u003d 2,0%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razini cijene od 359,1 USD.
Čimbenici iza:
NETFLIX je jedan od rijetkih korisnika trenutne krize povezane s pandemijom koronavirusa i općenitom karantenom (u uvjetima kućne izolacije, potražnja za streaming uslugama snažno raste);
Tehnička slika - blizina psihološke razine od 400 dolara povući će cijenu prema gore kako bi se testirala;
Općenito pozitivno u sektoru internetskog poslovanja;
NETFLIX je svjetski lider u streaming poslu, uspješno se natječući s Disneyem i Microsoftom. Tvrtka ima prilično učinkovito poslovanje, ulagači očito podcjenjuju tu imovinu;
Prihodi i dobit neprekidno rastu iz godine u godinu, financijska je situacija vrlo stabilna.
Stalna pandemija koronavirusa čini tržišta izuzetno nestabilnim;
Negativna pozadina vijesti.
Grafikon cijena Netflixa (NFLX):
Spojite bota investicijskih ideja - "BCS Investidey"! Ovo je izlog ideja s prikladnim filtrima u vašem messengeru. Ažurira se odmah na zahtjev. Bot se može povezati sa:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
za 7
dana prije
374,00 $
373,52 $
381,50 $
MasterCard
Plan trgovanja:
Kupujte od razine od 246,5 dolara s ciljem od 251,5 dolara za razdoblje od 7 dana. Potencijalna dobit od transakcije \u003d 2%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razinu cijene od 236,7 dolara.
Čimbenici iza:
Nakon američkog tržišta, dionice Mastercarda pale su za gotovo trećinu, ali već su uspjele riješiti dio pada. Po mom mišljenju, tvrtka će biti među najmanje pogođenim trenutnom krizom. potražnja potrošača sada je u potpunosti usmjerena na internetska plaćanja. Dionice tvrtke mogu prilično brzo oporaviti svoje pozicije;
Mastercard je objavio pozitivnu zaradu po dionici u Q4 gotovo 10% iznad očekivanja investitora. U tom kontekstu dionice su porasle, ali tada je cjelokupni rast izravnan, što je rezultiralo formiranjem povoljne cijene za kratkoročnu kupnju;
Rast sektora platnog prometa;
Pozitivni trendovi u sektoru financijske tehnologije;
Rast bezgotovinskih plaćanja u svijetu;
Globalno, dionice su u velikom porastu;
Poboljšanje tehnologije i povećanje unovčavanja.
Stalna pandemija koronavirusa čini tržišta izuzetno nestabilnim;
Negativna pozadina vijesti.
MASTERCARD (Sankt Peterburg) (MA), dnevna karta:
Spojite bota investicijskih ideja - "BCS Investidey"! Ovo je izlog ideja s prikladnim filtrima u vašem messengeru. Ažurira se odmah na zahtjev. Bot se može povezati sa:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
za 7
dana prije
246,50 $
239,95 $
251,50 $
Alibaba
Plan trgovanja:
Kupujte od razine od 194,0 dolara s ciljem od 197,9 dolara za razdoblje od 7 dana. Potencijalna dobit od transakcije \u003d 2%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razinu cijene od 186,3 USD.
Čimbenici iza:
Kina je prilično brzo prebrodila ekonomski pad izazvan koronavirusom. O tome svjedoče podaci PMI-a - pokazatelj je i u industriji i u uslužnom sektoru porastao iznad 50 bodova;
Usred koronavirusa, potražnja za e-trgovinom naspram tradicionalne maloprodaje raste;
Karantenski režim u mnogim će zemljama dodatno podržati dionice Alibabe, lidera u sektoru e-trgovine;
Potrošači se sve više odlučuju za kupnju proizvoda putem interneta;
Alibaba Group jedina je tvrtka za e-trgovinu na svijetu koja se ravnopravno natječe s američkim divom Amazon.com.
Stalna pandemija koronavirusa čini tržišta izuzetno nestabilnim;
Negativna pozadina vijesti.
Grafikon cijena Alibaba (BABA):
Spojite bota investicijskih ideja - "BCS Investidey"! Ovo je izlog ideja s prikladnim filtrima u vašem messengeru. Ažurira se odmah na zahtjev. Bot se može povezati sa:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
za 7
dana prije
194,00 $
192,00 $
197,90 $
Tvrtka 3M
Plan trgovanja:
Kupujte s razine od 138,91 dolara s ciljem od 144,47 dolara za razdoblje od 30 dana. Potencijalna dobit od transakcije \u003d 4%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razini cijene od 127,81 USD.
Čimbenici iza:
Očekivanje financijske pomoći države i značajan pad cijene dionice glavni su razlozi skoka cijene koji trenutno vidimo;
Dionica slomi otpor od 138 dolara.
Spojite bota investicijskih ideja - "BCS Investidey"! Ovo je izlog ideja s prikladnim filtrima u vašem messengeru. Ažurira se odmah na zahtjev. Bot se može povezati sa:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
za 1
mjesec dana prije
138,91 $
135,50 $
144,47 $
Delta Air Lines
Plan trgovanja:
Kupujte od 138,10 USD s ciljem od 143,63 USD na 30 dana. Potencijalna dobit od transakcije \u003d 4%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razinu cijene od 127,06 USD.
Čimbenici iza:
Financijske injekcije države i značajan pad cijene dionice glavni su razlozi oporavka cijene koji sada vidimo;
Kupnja dionica sada pruža priliku da se iskoristi pohlepa investitora koji su dionice počeli kupovati odozdo, ne čekajući poboljšanje situacije s širenjem virusa;
Slom otpora od 138 dolara moguć je daljnjim rastom cijena.
Rast koji sada vidimo najvjerojatnije je privremen. Tržište se u svakom trenutku može odbiti.
Grafikon cijena tvrtke 3M (MMM):
za 1
mjesec dana prije
29,88 $
28,54 $
31,08 $
Magnet
Plan trgovanja:
Kupnja s razine 3180,0 rubalja. s ciljem 3308,0 rubalja. u trajanju od 32 dana. Potencijalni povrat transakcije \u003d 4,03%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razini cijene od 2925,8 rubalja.
Čimbenici iza:
Dionice Magnita grade rastući trgovački kanal više od tjedan dana, odskočivši s najmanje 2.289 RUB;
Kanal s vrlo jasnom donjom granicom. Cijena, dosegnuvši je, odmah odskoči;
Sada postoji povećan interes za dionice trgovaca na tržištu zbog velike potražnje za određenom košaricom namirnica zbog koronavirusa. Magnet je masovna trgovina u kojoj će mnogi otići po strateške proizvode.
Produbljivanje korekcije na ruskom tržištu dionica.
Grafikon cijena magneta (MGNT):
Spojite bota investicijskih ideja - "BCS Investidey"! Ovo je izlog ideja s prikladnim filtrima u vašem messengeru. Ažurira se odmah na zahtjev. Bot se može povezati sa:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
za 1
mjesec dana prije
3.180,0 RUB
3202,5 \u200b\u200b₽
3308,0 ₽
Adobe
Plan trgovanja:
Kupujte od 317,00 USD s ciljem od 331,50 USD na razdoblje od 30 dana. Potencijalna trgovinska dobit \u003d 4,57%. Ograničenje gubitka postavljeno je na razinu cijene od 291,66 USD.
Čimbenici iza:
Tvrtka povećava prodaju i smanjuje svoj teret duga;
Grafikon dionica nalazi se u zoni preprodaje, moguć je snažan rast na 340 dolara;
Prihod za treće tromjesečje 2019. bio je iznad očekivanja analitičara;
Tvrtka zadržava snažnu poziciju na tržištu profila.
Jačanje korekcije američkog tržišta dionica.
Grafikon cijena Adobe (ADBE):
Spojite bota investicijskih ideja - "BCS Investidey"! Ovo je izlog ideja s prikladnim filtrima u vašem messengeru. Ažurira se odmah na zahtjev. Bot se može povezati sa:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
za 1
mjesec dana prije
317,00 $
314,00 $
331,50 $
LUKOIL
Plan trgovanja: Špekulativna kupnja dionica Lukoila s razine od 4635 rubalja. Ciljni cilj 5200 rubalja. Horizont je 3 mjeseca. Potencijalni prinos do 12,1%.
Visoke dividende. Na kraju 2019. godine Lukoil može isplatiti dividende u iznosu od 542 rubalja. po dionici, rekao je šef tvrtke Vagit Alekperov tijekom konferencijskog poziva o rezultatima financijskih rezultata za 2019. godinu.
Uzimajući u obzir već plaćene 192 ruble. po dionici u prvoj polovici godine, dividenda koja se isplaćuje u ljeto 2020. može iznositi 350 rubalja. na papiru. U ovom slučaju, prinos od dividende za šest mjeseci iznosit će 7,5% - povijesni maksimum.
Otkup s polugom. Tijekom konferencijskog poziva također je naznačeno da bi se otkup koji je najavio Lukoil mogao izvršiti korištenjem posuđenih sredstava. Ovo je pozitivna vijest jer je neto dug tvrtke blizu nule. To znači da kada se otkup otpočne zbog povećanja tereta duga, financijsko stanje tvrtke ne bi trebalo pogoršati.
Snažna preprodaja. Dionice Lukoila dosežu više od 30% povijesnih maksimuma. Unatoč pogoršanoj situaciji na tržištu nafte, tako velik pad u osnovi jakog čipa izgleda pretjerano. Kako se cijene energije stabiliziraju, sudionici na tržištu mogu preispitati izglede tvrtke, što bi trebalo dovesti do povećanja udjela.
Ideja o ulaganju je kratkoročna i nosi povećane rizike, s obzirom na veliku volatilnost na tržištu dionica.
Dodatni povrat ulaganja možete ostvariti otvaranjem računa za pojedinačna ulaganja (IIA) i potraživanjem odbitka poreza.
BCS broker
za 3
mjesecima prije
4635,0 ₽
4715,0 RUB
5200,0 ₽
Dječji svijet
Prinos dividende Detsky Mira i dalje je atraktivan. Novi formati i razvoj internetske prodaje mogu ubrzati poslovni rast.
Plan trgovanja:
Kupnja s razine 105,2 rubalja. u svrhu 123 rubalja. do 9 mjeseci. Potencijalna profitabilnost posla do + 16,9% bez dividende. Istodobno će se izvršiti presjek dividende s procijenjenom isplatom od 4,75 rubalja. po dionici. Ako se presijecanje dividende dogodi prije postizanja ciljane razine, investicijska ideja bit će zatvorena nakon što se ispuni ciljana profitabilnost transakcije.
Čimbenici iza:
Rast poslovanja. Tvrtka je zabilježila rast prihoda za 2019. godinu za 16,1% na godišnjoj razini na 128,7 milijardi rubalja. LFL prodaja porasla je za 7,2% na godišnjoj razini. Povećanje prodaje nastavlja se uglavnom u pozadini rasta prometa, što ukazuje na visoku konkurentnost tvrtke. EBITDA marža povećala se sličnom brzinom kao i prihodi, što ukazuje na kontinuiranu visoku profitabilnost. Tvrtka povećava udio vlastitih marki u strukturi prodaje.
Poslovni rezultati lagano su usporili rast u 4. tromjesečju, ali rezultati međunarodne ekspanzije i dalje rastu značajnim tempom. Prihod u Kazahstanu u godini povećan je za 48,1%. Prvi rezultati otvaranja trgovina u Bjelorusiji premašili su očekivanja menadžmenta, tvrtka usmjerena na tržište Kirgistana.
Novi formati. Detsky Mir testira novi ultra mali format za trgovinu Detmir.ru. To je i maloprodajna trgovina i internetsko mjesto za naručivanje. Pretpostavlja se da će novi format povećati prisutnost Detskog mira u malim naseljima i proširiti zemljopis isporuke. Internet prodaja tvrtke u 2019. porasla je za 64,5%, udio u ukupnom prihodu već je iznosio 11%. Ovo je najbrže rastući segment poslovanja. Tvrtka je čak napravila i punopravnu aplikaciju za pametne telefone.
Prinos od dividende. Unatoč aktivnom širenju mreže, tvrtka isplaćuje izdašne dividende dva puta godišnje. Privremena plaćanja za 9 mjeseci 2019. iznosila su 5,06 rubalja. Prema Reutersovoj konsenzusnoj prognozi, potencijalna dividenda za 2019. godinu može iznositi 9,81 RUB. Zatim, uzimajući u obzir isplatu privremenih dividendi, možete računati na još 4,75 rubalja. u svibnju-lipnju 2020. To je približno 4,5% prinosa na dividendu. Tvrtka će svoje konsolidirano izvješće za 2019. predstaviti 2. ožujka 2020. Tada će se znati točne konačne dividende za 2019. godinu.
Očekivanje stabilizacije makroekonomske osnove. Provedba nacionalnih projekata pretpostavlja ukupne troškove veće od 25 bilijuna rubalja. do 2024. Dio tih sredstava trebao bi u konačnici pridonijeti povećanju raspoloživih dohotka stanovništva i povećanju prometa u trgovini na malo. Uz to, maloprodaju bi trebalo podržati povećanje naknada za uzdržavanje djece i produljenje razdoblja plaćanja s tri na sedam godina. Ministarstvo ekonomskog razvoja predviđa rast stvarnih dohotka stanovništva u razdoblju 2020.-2021. za 1,7% i 2,2%, promet u trgovini na malo - za 2%, odnosno 2,6%.
Tehnička slika. Nakon revalorizacije, dionice Detsky Mir-a prestale su rasti blizu 120 rubalja. Panična prodaja dovela je cijene čak ispod atraktivnih 110 rubalja. Ovi lokalni maksimumi zabilježeni su 2017. godine nakon IPO-a.
Prekid lanca opskrbe proizvodima i privremeni pad potražnje zbog izbijanja koronavirusa u Kini
Usporavanje rasta mreže i / ili smanjenje profitabilnosti zbog povećane konkurencije.
Prodaja Sisteme od strane Sisteme cijelog bloka dionica u Detsky Mir može stvoriti nesigurnost u pogledu očuvanja trenutne politike dividendi.
BCS broker
za 9
mjesecima prije
105,20 ₽
91,02 ₽
123,00 ₽
Primijenjeni Mtl.
U tehnološkom sektoru sazrio je novi investicijski ciklus u obećavajuće 5G tehnologije prijenosa podataka, umjetnu inteligenciju, fleksibilne OLED zaslone itd. Prvi koji su od novog ciklusa imali koristi proizvođači opreme za proizvodnju čipova i zaslona. Jedan od lidera u ovom sektoru su American Applied Materials. Tvrtka je navedena na NASDAQ-u i Peterburškoj burzi pod oznakom AMAT.
Plan trgovanja:
Kupnja s nivoa od 58 USD (na SPB burzi) s ciljem od 75 USD do 12 mjeseci. Potencijalna profitabilnost transakcije \u003d 29,3% bez dividende. Dividende za određeno razdoblje mogu donijeti još 0,63 - 0,84 USD, ili oko 1-1,5%.
Čimbenici iza:
Novi tehnološki vektori. Tvrtka je jedan od lidera u dizajniranju tehnoloških rješenja za proizvodnju poluvodičkih čipova i zaslona. Obećavajuće tehnologije, poput opreme za 5G mreže, virtualne stvarnosti, umjetne inteligencije, "Interneta stvari" zahtijevaju nadogradnju baze za proizvodnju odgovarajućih uređaja. Podrška potražnji za primijenjenim hardverom i uslugama procvat je računalstva u oblaku. Tvrtka također očekuje oporavak investicijske potražnje za opremom za proizvodnju memorijskih čipova.
Raznolika prodajna tržišta. Zemljopis AMAT-ovih zaliha je opsežan. Uz Sjedinjene Države, tvrtka isporučuje opremu i srodne usluge za brzo rastuće kinesko tržište, kao i za tehnološka čvorišta u Južnoj Koreji, Japanu i Tajvanu. Tržišni lideri kao što su Intel i Samsung među najvećim su klijentima tvrtke.
Trgovinski sporazum između SAD-a i Kine. Prva faza trgovinskog sporazuma s Kinom uklonila je značajan dio rizika iz tvrtke. Zbog smanjenja investicijske aktivnosti i trgovinskih sporova, AMAT je zabilježio pad prihoda za 12,5% na godišnjoj razini u fiskalnoj 2019. i dobiti za 25% na godišnjem nivou. Ali prema rezultatima prvog tromjesečja. U fiskalnoj godini 2020. tvrtka je izvijestila o snažnom oporavku financijskih performansi. Prihod je porastao za 11% na godišnjoj razini na 4,16 milijardi USD. Neto zarada po dionici (EPS) porasla je 20% na 0,96 USD.
Prema sporazumima postignutim između Pekinga i Washingtona, NR Kina se obvezala na godišnju kupnju električne opreme, proizvodnih strojeva i ostalih inženjerskih proizvoda za 33 milijarde USD od 2020. i 44,8 milijardi USD od 2021. Vjerujemo da su primijenjeni materijali jedan od glavnih korisnici trgovačke transakcije.
Snažni izgledi za Q2 i 2020. Unatoč rizicima od izbijanja koronavirusa u Kini i šire, uprava održava snažne prognoze za sljedeći kvartal i 2020. godinu u cjelini. Tvrtka očekuje prihode u II kvartalu od 4,14-4,54 milijarde USD, što je oko 25% više od prošlogodišnjih vrijednosti. Prilagođena zarada po dionici može porasti 40-50% g / g na 1-1,1 USD. Reutersova konsenzusna prognoza da bi puna fiskalna zarada 2020. mogla porasti za 32,5%.
Dividende i otkup. Tvrtka je primjer rastućeg poslovanja u tehnološkom sektoru i ne isplaćuje velike dividende. Tromjesečne isplate iznose 0,21 USD. Za godinu prinos može iznositi 1,5% po trenutnim cijenama dionica. No, prema Reutersovom konsenzusu, dividende bi od sljedećeg tromjesečja mogle porasti na 0,22 dolara. Uz to, tvrtka vrši otkup i ostaje predana nastavku ove prakse. U 1. četvrtini. U fiskalnoj 2020. godini tvrtka je vratila investitorima 200 milijuna dolara u obliku otkupa, u odnosu na 192 milijuna dolara dividende.
Mali teret duga. Omjer poluge Neto dug / EBITDA iznosi samo 0,3x. Poluga duga / kapitala je na ugodnoj razini od 0,6x.
Tehnička slika. Rasprodaja na tržištima zbog straha od širenja koronavirusa COVID-19 vratila je cijene AMAT-a na najniže razine iz siječnja 2020. Snažna podrška pruža se na području od 56 do 57 dolara. Također je vrijedno napomenuti da su citati bili blizu donje granice uzlaznog kanala, u kojem se sigurnost oporavlja nakon smanjenja rizika od eskalacije trgovinskih ratova.
Premještanje investicijskog ciklusa u tehnološki sektor zbog utjecaja izbijanja koronavirusa
Značajno usporavanje globalnog gospodarskog rasta uslijed izbijanja nove bolesti (\u003e 0,3% g / g) može uzrokovati dublju korekciju tehnoloških zaliha i globalnih dionica uopće.
Kapitalizacija Sberbanke za 5,2 milijarde rubalja, dosegnuvši 5,234 bilijuna rubalja. Od početka trgovanja na Moskovskoj burzi " Gazprom ”Porasla je za 3% na 5,23 bilijuna rubalja, dok je trošak Sberbanka opao za 0,1% na 5,22 bilijuna rubalja.
Dionice Gazproma rastu usred vijesti da tvrtka razvija novu politiku dividendi. Podaci o tome sadržani su u prezentaciji plinskog gospodarstva. Usvojiti novu politiku dividendi " Gazprom "Planovi već ove godine, u sljedeće dvije ili tri godine, tvrtka očekuje da će dioničarima početi isplaćivati \u200b\u200b50% neto dobiti prema MSFI-jevima, rekao je ranije šef financijskog odjela" Gazproma "Aleksandar Ivannikov.Na prezentaciji tvrtke također je rečeno da je krajem 2018. godine „Gazprom "Isplatit će rekordne dividende - 16,61 rubalja. po dionici (393,2 milijarde rubalja ili 25,7% neto dobiti). Istodobno, prema Ivannikovu, tvrtka neće isplaćivati \u200b\u200bdividende iz "virtualne" dobiti: "Očistit ćemo dobit s papira".
Nakon dionica Gazproma, skočio je indeks Mosbirzh, koji je u ponedjeljak prvi put u povijesti premašio oznaku od 2700 bodova (str.). Do 13.06 po moskovskom vremenu popeo se na 2743,81 p. - to je novi povijesni maksimum. U strukturi indeksa Moskovske burze najveći udio ima Gazprom - 16,71%.
Druga tvrtka po kapitalizaciji " Gazprom ”Postao 14. svibnja. Tada se vrijednost tvrtke povećala za 16,52% i iznosila je 4,49 bilijuna rubalja. Povijesni maksimum u smislu kapitalizacije Gazproma zabilježen je 19. svibnja 2008. - 8,7 bilijuna rubalja.
« Gazprom "Je li bila najskuplja ruska tvrtka do travnja 2016. - tada" Rosneft ”Po prvi puta su pregazili vrijednosni udio plina - citati naftne tvrtke porasli su zahvaljujući dobrom izvještavanju, dok u to vrijeme od Gazproma nije bilo pozitivnih vijesti. U kolovozu 2016. " Gazprom "Premješteno na treće mjesto u smislu kapitalizacije, dajući drugo mjesto Sberbank ... Nakon Gazprom "Neko je vrijeme bio lošiji od" Lukoila ", pa čak i" Novateka ".
Investitore su već dugo uznemirile prilično skromne dividende Gazproma, koje su, zajedno s nepredvidljivošću investicijskog programa, opsegom poreznih izuzeća i političkim rizicima, negativno utjecale na kapitalizaciju, kaže Dmitrij Marinčenko, viši direktor korporativnog odjela tvrtke Fitch. “Nedavni rast cijene dionica gotovo je u cijelosti posljedica povećanja isplate dividende i nade da će nova razina postati norma. Zanimljivo je da se to događa u pozadini značajnog pada cijena plina u Europi i pojačane konkurencije s LNG-om, uključujući američku, što će vjerojatno dovesti do pada izvoza do kraja godine. Još nije jasno u kojoj se mjeri pogoršanje tržišne situacije uzima u obzir u trenutnim citatima ”, kaže Marinčenko.
U pozadini vijesti o planiranoj reviziji dividendne politike, rast kapitalizacije je prirodan, kaže analitičar Raiifeisenbank Andrei Polishchuk. Ako su najnovije izjave najvišeg menadžmenta popraćene povećanjem profitabilnosti i smanjenjem kapitalnih troškova, tada je trenutna razina od 5 bilijuna rubalja. - nije granica, kaže Polishchuk. Prema procjenama Raiffeisenbank, fer vrijednost jedne dionice Gazproma sada iznosi oko 255 RUB, što odgovara kapitalizaciji od nešto više od 6 bilijuna RUB.
Po prvi put Rosneft je pretekao Gazprom u kapitalizaciji, kako u Moskvi, tako i u Londonu. Cijena dionica naftne tvrtke u rubljima doseže povijesni maksimum
Rosneft je u ponedjeljak prvi put pretekao Gazprom po tržišnoj kapitalizaciji. U 13:40 po moskovskom vremenu vrijednost naftne kompanije na Moskovskoj burzi bila je 3,468 bilijuna rubalja, plinskog koncerna - 3,450 bilijuna rubalja. Do kraja trgovinskog dana Rosneft je izgubio svoje vodstvo na ovom mjestu (njegova kapitalizacija iznosila je 3,44 bilijuna rubalja u odnosu na 3,49 bilijuna rubalja za Gazprom). No, po završetku trgovanja na Londonskoj burzi, Rosneft je i dalje bio ispred svog konkurenta: tamo je njegova kapitalizacija na kraju iznosila gotovo 51,67 milijardi dolara (plus 4,2% u odnosu na otvaranje trgovanja), a Gazprom - 51,49 dolara milijarde (plus 1,21%).
Cijena rubljih dionica Rosnjefta u ponedjeljak također je obnovila povijesni maksimum - na kraju trgovanja na Moskovskoj burzi dionica tvrtke koštala je 325 rubalja. komad. Prethodni rekord iznosio je 318,05 rubalja. po dionici - osnovana je 22. ožujka. Tijekom dana dionice tvrtke porasle su za 2,69%, dok je indeks MICEX porastao za 1,58%. Cijena nafte brent u ponedjeljak je porasla za 1,81% na 42,68 dolara po barelu.
Rosneft novi rekord duguje, prije svega, rastu cijena nafte (od najnižih temperatura s početka godine Brent je već poskupio za 50%), kažu analitičari s kojima je razgovarao RBC. Situacija na tržištu plina, naprotiv, igra se protiv Gazproma - europske su cijene na povijesnom nivou od 130 dolara za 1.000 kubičnih metara. m, kaže viši analitičar Atona Aleksandar Kornilov, koncern također nema izgleda povećati opskrbu Europom uzimajući u obzir kraj sezone grijanja.
Financijski rezultati
Prihod Rosnefta u 2015. smanjio se za 6% (na 5,15 bilijuna rubalja.), ali EBITDA je porasla odmah za 17,8% (na 1,25 bilijuna rubalja). Neto dobit državne tvrtke u rubaljima porasla je za 2% i iznosi 355 milijardi rubalja.Devalvacija je pomogla: u dolarima je dobit Rosnefta pala za 34,4%. Neto dug Rosnefta u dolarima na kraju godine smanjio se za 47% na 23,2 milijarde dolara, omjer duga i EBITDA bio je 1,12.
Gazprom još nije podnio izvještaje prema MSFI-jevima za 2015. godinu. Prema prognozama Renaissance Capital-a, EBITDA za plinski koncern bit će 1,98 bilijuna rubalja, neto dobit - 780 milijardi rubalja.
Rast kapitalizacije Rosnjefta posljedica je i činjenice da je državna tvrtka uključena u plan privatizacije, rekao je analitičar Renaissance Capital Ildar Davletshin. Ulagači očekuju da će ove godine možda biti na prodaju 19,5% dionica državne tvrtke. Od početka godine primici Rosnefta u Londonu već su poskupjeli za 40% naspram 18% za Gazprom. Zasad je državna naftna kompanija u stopi rasta ispred privatnog LUKOIL-a (plus 30%) i cijelog ruskog energetskog sektora (plus 22%), kaže stručnjak. Za usporedbu, u isto su vrijeme kotacije svjetskih naftnih kompanija u naftnoj industriji porasle za samo 2%, dok su kompanije u zemljama u razvoju - za 5%. Konačno, u Londonu su cijene Rosnefta podržane niskom likvidnošću ADR-a - na rastućem tržištu potražnja za njegovim vrijednosnim papirima raste brže od potražnje za plinskim monopolom, rekao je Davletshin.
U usporedbi s Gazpromom, Rosneft sada izgleda kao fleksibilnija, stabilnija i perspektivnija tvrtka, čak i uzimajući u obzir njegov veliki dug, kaže Valery Nesterov, analitičar u Sberbank CIB ... Citati plinskog koncerna pod pritiskom su velikih infrastrukturnih projekata u inozemstvu, čiji su izgledi i dalje upitni.Agencija Bloomberg, pozivajući se na intervjuirane stručnjake, priznala je da bi Rosneft 2016. godine mogao sustići Gazprom u kapitalizaciji. Gazprom se suočava s jakom konkurencijom i padom cijena na najniže razine u europskom tržištu tijekom više od deset godina, a također mora potrošiti milijarde dolara na nove plinovode, rekao je Andrei Polishchuk, analitičar u Raiffeisenbank u nedavnom komentaru za Bloomberg.